Генерация прибыли посредством спекуляции ценными бумагами подразумевает совершение, как минимум двух операций – покупка и продажа актива. Иными словами, изначально вы покупаете дешевую акцию, чтобы в дальнейшем продать ее дороже и получить разницу в цене. Запомните, что успешный трейдинг – это, прежде всего, баланс между действиями спекулянта.

Конечно, вы можете приобрести отличные акции, а затем, не переставая продолжать радоваться увеличению их стоимости, но если вы своевременно не зафиксируете профит, то все что было сделано ранее, окажется напрасным. Кроме того, следует учитывать сроки инвестирования, ведь краткосрочные скачки цены всегда чувствуются острее. Соответственно, увеличивается уровень важности своевременной продажи актива.

Когда следует продавать акции из инвестиционного портфеля?

Условно все сценарии, при которых продажа актива видится наиболее рациональным решением, подразделяются на четыре типа:

• Влияние фундаментальных факторов. К примеру, спекулянт в процессе прогнозирования обнаружил исчезновение показателей роста стоимости ценной бумаги.
• Влияние технических факторов. Ни для кого не станет секретом тот факт, что особое влияние на рыночную среду оказывает психология поведения толпы. Инструменты тех. анализа позволят своевременно обнаружить подобные явления.
• Достижение запланированной нормы профита. Фиксируйте запланированные показатели прибыльности, а затем по плану выходите из акции, как вариант можно использовать инструменты для автоматической продажи. При этом никогда не забывайте о дисциплине, соблюдайте правила предусмотренные ТС.
• Форс-мажорные обстоятельства. Глобальные и локальные происшествия, которые невозможно спрогнозировать.

Реальный пример инвестирования в акции компании Tesla Motors

Наглядный пример – наиболее эффективный метод обучения, поэтому рассмотрим специфику инвестирования в ценные бумаги на конкретных графиках. В частности проанализируем фундаментальные показатели роста стоимости акций компании Тесла Моторс.

Разберемся с графиком. Зеленая линия отображает изменение прибыли компании. Отрезок синего цвета – себестоимость организация, а красная линия является соотношением прибыли и убытка.

Обратите внимание, что в 2013 стоимость ценных бумаг данного эмитента существенно увеличилась, именно так рынок отреагировал на продажу авто данного бренда. Кроме того, стоит учитывать тот факт, что компания сократила убытки, поэтому вполне обоснованы надежды инвесторов на полную окупаемость производства.

Невзирая на тот факт, что рост продаж продолжается, и по сей день, компания до сих пор не может побороть убытки. Кроме того, начиная с 2014, убытки заметно подросли. Собственно этот момент можно рассматривать как точку окончательного исчезновения драйвера роста.

Стоит ли продавать акции в этом случае? Все зависит от ваших целей. Если вы рассчитывали в ближайшее время получить дивиденды, то без тени сомнений, вам следует избавиться от данного актива. Однако если вы покупали ценные бумаги Тесла Моторс с расчетом получения прибыли в долгосрочной перспективе, то не стоит торопиться, придержите акции.

От окончательного обвала котировок, компанию защищает постепенно растущая прибыль, что свидетельствует о том, что Тесла планомерно завоевывает рынок.

Специфика инвестирования в ценные бумаги корпорации Майкрософт

Рассмотрим еще один пример формирования проблемных зон в сфере фундаментальных оценок компаний. В частности сейчас мы поговорим о так называемом надувании «рыночных пузырей». Речь идет о ситуациях, когда показатели роста не оправдывают возложенные на фирму ожидания. Опять-таки, для примера возьмем акции американского эмитента из высокотехнологичного сектора.

На протяжении длительного отрезка времени акции Майкрософт неустанно прибавляли в цене, в результате в 2000 году котировки достигли исторического максимума – 60 долларов за акцию. Кроме того, серьезно прибавил в росте показатель соотношения капитализации и дохода (с 53 долларов до 75 долларов).

Следует отметить тот факт, что данный показатель говорит о том, что уже тогда акции Майкрософт были существенно переоценены вкладчиками. Впрочем, ничего удивительного нет, в то время все ценные бумаги эмитентов из высокотехнологичного сегмента были «перегреты».

С фундаментальной точки зрения рыночный пузырь постепенно надувался, в результате инвесторы столкнулись с глобальной переоценкой не просто акций одной компании, а всего сектора. Разумеется, что такое явление повлекло за собой крах доткомов, то есть обвал котировок. Как следствие, ЦБ данной компании существенно сбавили в цене, да и показатель P/E вернулся к более традиционному значению.

Из этого всего можно сделать один очень простой вывод. Вкладчик должен всегда держать руку на пульсе событий, отслеживайте не только отчетность компаний, но и учитывайте фактор недооценки и переоценки акций эмитента.

Тонкости инвестирования в компании по нефтепереработке

Всегда анализируйте внешнюю среду – это очень важный фундаментальный сигнал, который свидетельствует о необходимости сохранения или продажи определенной акции. Иными словами, следите за активностью эмитента на смежных рынках. К примеру, что делает компания, закупает сырье, или же наоборот продает изготовленный товар.

Разумеется, что в случае с компаниями, специализирующимися на переработке нефти, стоит учитывать изменение стоимости «черного золота». Обвал котировок ископаемого повлечет за собой уменьшение чистого профита эмитента, а значит и стоимость ценных бумаг существенно снизится.

Теперь поработаем с графиком. Отрезок синего цвета – акции «Эксон Мобил», а красная линия отображает изменение цены на баррель нефти. Не вооруженным взглядом видно, насколько сильно оба показателя связаны друг с другом